去年开始的几乎每个月，都会有关于央行发放第三方支付牌照的消息传出，这次也并不例外。

　　目前业界关于此事的最新说法是，一再推迟的首批第三方支付牌照有望在5月23日发放。《第一财经日报》记者从多家可能获牌的公司了解到，牌照发放的时间，有可能就是下周一。

　　此前的5月6日，由中国人民银行牵头主导的中国支付清算协会成立是一个明显的信号，电子支付的监管体系的形成基本意味着“第三方支付牌照”发放扫清了最后的障碍。

　　现在距离最终的首批牌照发放只剩“最后一公里”，32家企业能否全部拿到牌照尚未可知，但对于一直徘徊在“灰色地带”的第三方支付行业而言，“准生证”的出现，整个行业将从野蛮生长进入领取正规结业证的阶段。 对它们而言，这不亚于一场从量变到质变的突破。

　　站在全新起跑线上，民营队、国家队的同台较量不可避免，谁最能给用户带来更好的体验，如何形成差异化竞争，留给我们许多悬念。

　　支付混战

　　国有金融机构与民营力量在第三方领域的较量，被视为是牌照发放之后业界的一大看点。

　　央行的相关公告显示，“银联系”等国字头企业占据相当一部分比例。据悉，目前并不在名单之列的三大运营商，也在不同程度地抓紧时间成立支付公司以获取牌照。

　　从总体实力情况来看，目前民营队不敌国家队，但其优势也显而易见——体制灵活、创新基因明显、市场反应速度快、积极拓展各行业企业及个人用户，而且民营第三方支付企业有着银行网络支付所不具备的“担保”功能和更具人性化的电子支付解决方案。

　　互联网巨头的加入，也使得第三方支付运营主体更加多元起来。目前，“互联网七雄”中包括阿里巴巴、腾讯、网易、百度、盛大、新浪已经布局支付，只剩下搜狐还未推出第三方支付。

　　以新浪为例，今年年初新浪自主打造的支付工具新付通正式推出。艾瑞咨询分析师胡媛媛认为，除了新浪团购业务之外，新浪微博已经接入了大量第三方应用，一旦引入自己的支付工具，令新浪拥有将大量用户资源和应用资源变现的机会，促使其成为互联网电子商务和娱乐消费的一大入口。“不过，尽管新浪、盛大在用户的积累方面有优势，在支付技术、安全性方面稍显薄弱。”

　　面向用户和面向企业服务两个方向的渗透格局也在逐步变得明朗。“以支付宝和财付通为代表的支付企业，拥有大规模的注册用户资源，在未来的战略发展上，将由以往更多地依托于自身资源实现对用户进行服务的发展策略，逐步向服务企业进行倾斜；而以快钱和汇付天下为代表的支付企业，确立了其为企业量身打造支付服务的发展策略，但同时也在针对个人用户的服务方面进行拓展。” 胡媛媛说。

　　社科院信息化研究中心秘书长姜奇平表示，竞争主体的多元化，比垄断经营更有利于国家整体利益。“银联受政策保护在国内可能具有优势，但如果走向国际竞争，民营企业的竞争力和承担风险的能力，可能更强。再如，支持电信运营商甚至广电运营商结合网络优势拓展支付业务，对于推动信息化发展，可能比金融机构推动力更大。如果信息产业部门，也从信息业务管理角度，对金融部门在互联网、移动电话、固定电话、数字电视渠道的支付业务加以限制，会使互联网支付业务格局复杂化。”姜奇平说。

　　抢传统支付的饭碗

　　“发放牌照之后，对于支付格局的改变不仅是在第三方支付行业内部，更重要的是深刻影响了整个电子支付行业与传统支付的竞争。”一位不愿透露姓名的第三方支付企业负责人对记者说。

　　“尽管不乏与传统企业的合作，但是因为牌照的问题，不少大型国企在和我们进行业务谈判时，仍然觉得少了一颗‘定心丸’。牌照的发放其实很好地给那些规模较大、信用能力较好的第三方支付企业正名，很多大型传统行业、国企会更加接受第三方支付这种新兴支付方式。”上述人士说。

　　不过他强调，短期内这种市场效果不会明显显现，“但长远来说，以前思想比较保守的大型国企确实会加速引入与第三方支付的合作。”

　　目前，传统的航空业已经成为第三方支付企业竞争的红海。目前，支付宝、快钱、易宝支付、汇付天下等第三方支付企业在几年前开始针对航空公司及机票代理人推出一整套支付解决方案。相关数据显示，截至2010年，国内航空业的电子支付市场份额已过千亿元，年均增长率近40%。

　　业界人士预计，支付牌照发放之后，将在一定程度上促使第三方支付行业的细分，支付行业服务也将渗透到更多的应用服务领域，例如基金、保险、物流和线下支付等传统领域将进一步向第三方支付企业打开。

　　目前，只有汇付天下和通联支付取得证监会批准的网上基金销售支付结算资格。不过,证监会基金部副主任洪磊不久前表示,证监会目前对《证券投资基金销售管理办法(修订稿)》已经完成公开征求意见，随后将继续颁布两个关于基金销售的重要文件,对第三方支付机构和基金销售有较大指导意义。

　　与银行博弈

　　到底是什么力量让第三方支付能够在金融领域和互联网领域的交叉领域野蛮生长，并形成一股不容忽视的变革力量？

　　事实上，第三方支付是在民营互联网企业的推动下大范围发展起来的，为了解决电子商务卖家和买家的信用问题，第三方支付做了“国家队”也就是银行们不想做或者应该做却缺位没有做的事情。电信运营商继起的手机银行业务进一步壮大了第三方支付业的发展。相对来说，金融机构介入较晚，在起步时慢了半拍。

　　在去年一次公开场合，招商银行行长马蔚华在给马云颁奖时曾半开玩笑地说，当支付宝逐渐成为第三方支付的领军，打破银行支付一统天下的局面，如何看待本家兄弟情？马云不急不徐地回答：“银行没做好的事情我们来做，而即便没有马云，也会有李云、张云来做，非洲狮子吃羊绝对不是因为恨羊，只是时代体系必然选择，今后银行会跟我们关系很好。”

　　“（网上支付等）中间业务对于银行来说并不是业务的重点， 银行的传统企业属性特点比较强，对用户和商户的服务机制和创新方面处于劣势。”胡媛媛说。

　　长久以来，传统银行对于第三方支付公司都保持着既合作又抵触的微妙心态。不久前，包括招商银行宣布下调通过第三方支付机构进行的网银支付交易限额，银行对此举给出的解释是“防范钓鱼网站”。

　　也就是招行下调额度一周之后，支付宝宣布联手国内10家银行推出“快捷支付”,即不需开通网银，只要输入卡号等信息就可完成支付,并以信用卡本身的额度为准，不受网银下调限制。这10家银行名单中，招商银行的名字并不在列。

　　分析人士指出，招行调低第三方支付机构交易限额一事尽管缘于网上支付不安全性，但其实矛头直指银行与第三方支付的利益再分配问题。总体来看，未来双方的合作仍大于竞争。

　　◎支付宝：机遇还是天花板？

　　因股权问题而与雅虎纠缠不清的支付宝，最近又添“新堵”。

　　近日，京东商城董事局主席刘强东表示，因不满支付宝较高的费率，京东将在本周停止与支付宝合作，并将携手银联在两个月内推出新的支付工具。

　　“支付宝的费用太贵了，是快钱的4倍。别家支付费率都已经降低到了合理水平，支付宝不降，我们每年都要为此多支付500万~600万元。”刘强东不禁抱怨。

　　早在5月初，支付宝被京东商城从“支付及配送方式”列表中悄悄撤出，单列在“其他支付平台”的选项中。这一雪藏事件被外界猜测是双方即将终止合作的信号。

　　尽管支付宝方面向《第一财经日报》回应称尊重并理解京东商城这一商业决定，但面对企业用户的离弃，以及越来越多的竞争对手的出现，这位坐拥国内第三方支付半壁江山的“老大”是否还能继续镇定自若？

　　非独立身份遭猜疑

　　支付宝被马云寄予厚望。按照他的思维，在阿里巴巴这个家族里面，阿里巴巴是大哥，是个泥腿子，弟弟妹妹们上学都靠他来供；淘宝是妹妹，性格活泼，可以拿着大哥给的钱买花裙子，已经初中毕业，将来要念复旦大学；老三是支付宝，才上小学，但它最有志气，要在未来扛起养家的重担。大哥决定不惜一切代价供他上美国的哈佛，因为那里有最先进的理念。

　　现在，最有志气的“老三”支付宝却遭到非独立身份的质疑。“京东的做法其实反映了大型电子商务企业特别是与淘宝存在较强竞争关系的电商企业对于支付宝独立性的顾虑。”易观国际分析师张萌说。

　　支付宝之所以能够占据第三方支付一半的市场份额，与依托淘宝业务有着密不可分的关系。随着京东商城、凡客等越来越多B2C电子商务企业的兴起，支付宝过去赖以持续扩张的优势，或将成为其在新阶段发展的重要制约因素。

　　支付宝作为支付服务提供商，能够掌握用户的交易关键数据，与淘宝有竞争关系的电子商务企业很可能出于对数据保密性的考虑终止合作。相形之下，独立的支付企业由于其本身完全的第三方中立性，更容易获得电商企业的青睐。

　　不过张萌认为，由于支付宝拥有庞大的用户规模和品牌优势，很多中小型电商网站对其信赖度较高，一般不会做出类似京东这样的举动，而不久前国美、UCweb等都与支付宝在不同领域有深度的合作。

　　从京东停用支付宝一事不难看出，支付宝的费率优势也变得愈加不明显。去年，支付宝以年交易额6万元为界，将费率按交易额反比原则调整到0.7%~1.2%之间。但与快钱、财付通等竞争对手相比，支付宝并没有明显的价格优势。记者从一位网络店主处了解到，快钱与财付通收取的费率基本在交易金额的1%。这样来看，支付宝的交易优势很容易被其他竞争对手取代。

　　张萌认为，资费原因只是京东商城的表面说辞。“支付宝与其他支付的费率差距并没有这么大。支付宝毕竟不是一个独立的支付平台，与国内最大的电商平台淘宝有着千丝万缕的联系，未来也很难理清。基于这种关系，长期来看，支付宝与其他电商平台必然存在竞争。”

　　山雨欲来

　　随着牌照的发放，许多不符合资质的中小型支付企业将被排除在外，但总体来讲，第三方支付的竞争变得越来越激烈。支付牌照发放之后，取得支付牌照的企业都具有比较强的实力，而且电信运营商、大型互联网公司如盛大、新浪的介入将会使现有支付行业的竞争变得更加激烈。

　　此前，联华OK卡与支付宝“分手”，一个重要的原因就是百联方面计划推出其独资注册的第三方支付平台“安付宝”，一旦申请第三方支付牌照成功，“安付宝”将提供网银、预付费等各类第三方支付业务，与支付宝业务在很大程度上有所重合。刘强东也表示,京东正在与银联合作一种全新的支付方式,这种支付方式为京东提供专线,而且费率更低。

　　“凭借庞大的用户规模和雄厚的资金支持，短期内支付宝依然会保持一家独大的状态，但是随着财付通、银联、快钱等支付厂商在互联网支付市场的发力，市场将会出现洗牌，支付宝的份额可能会有所下降。”张萌判断。

　　综合行业数据不难发现，支付宝等第三方支付企业的业绩过度依赖电子商务交易，受电子商务季节性因素影响较大，而随着支付企业对于行业用户的不断拓展，单纯依靠网络购物的支付企业，正在受到来自其他支付企业的严峻竞争。支付宝目前的主要优势还是在个人用户端，但未来针对垂直行业细分市场的支付解决方案将对其有较大的冲击，这正是易宝支付、汇付天下等第三方支付企业的优势所在。

　　还有来自银行施加的压力。从4月开始，不少银行纷纷宣布降低网上支付的限额。这也被视为是银行与第三方支付利益博弈的体现。

　　未来第三方支付的“蛋糕”还很大。第三方统计数据表明，2010年中国通过POS机刷卡消费的总额104300亿元；而中国第三方支付交易额则为11324亿元，仍有极大的空间有待挖掘。从这个角度来看，支付宝的业务几乎没有任何天花板；不过，如何不故步自封，冲破自设的天花板，却显得尤为迫切。