【编者按】随着P2P网贷平台备案进入倒计时，各大平台动作频频。近日有新闻爆出包括陆金所、宜贷网、红岭创投、团贷网等网贷平台受国家去杠杆政策影响

随着P2P网贷平台备案进入倒计时，各大平台动作频频。近日有新闻爆出包括陆金所、宜贷网、红岭创投、团贷网等网贷平台受国家去杠杆政策影响，部分平台债权转让标的激增。
从安全角度来说，国家去杠杆影政策对平台的影响是双重的。资金流入减少，流出增大，以往被掩盖的坏账问题，就会浮出水面。正如多宝库联合创始人张国华所说，面对监管而言，各大平台最大阻力，还是坏账。
坏账或成监管最大阻力
坏账率一直是让网贷平台头疼，也是绕不开的一个话题。从去年各大平台披露的数据来看，这一数据基本都存在美化。早前就有专家指出，银行坏账率在5%-10%，低于这一数据的要么在玩坏账变逾期的文字游戏，要么就是在账面上做文章。
对此张国华认为，坏账的根源是资产端和资金端发展不对等。大部分平台都以“资金端驱动”。“生死存亡之战，所有平台都想跑赢窗口期，结果就是资金端获客成本和规模不断增长，然后再去找资产。这时候优质资产规模上跟不上，只能放宽要求，或者用数量弥补质量上的不足，这样一来风控大大降低，坏账越来越多，只能拆东墙补西墙”。
多宝库成立近两年来，一直在刻意压制成长的速度。两年坏账率为0，这也跟多宝库一直以来的“资产端驱动资金端”发现理念不无关系。
“资产端为核心驱动”发展模式，两年0坏账的奥秘
多宝库自成立之初，金融从业多年的张国华及创始团队就深谙“资产端是互联网金融核心竞争力”这一金融规律，坚持以资产端为核心驱动的原则。与其他平台疯狂获客不同。两年来，张国华及其团队最大的精力都在资产端的筛选和执行上。
 
经过对上百种资产的筛选，多宝库形成了目前这种由货币基金、赎楼、银行承兑汇票为主的资产配置模式。这种配置，既满足产品端随时可取的流动需求，覆盖平台给到的6%-8%的利润，同时根据资产类型比例的不同，满足未来一定规模的发展需求。
 
这些资产的共同特点就是低风险。多宝库的风控体系，是建立在银行风控之上的。不仅筛选严格，在执行层面，多宝库成立了专门的风险控制委员会，每一单业务都有专业人员亲自把关，全流程跟单控制。
 
“互联网金融的本质是金融，金融的核心是风控，平台资产端的风控就显得尤为重要。如今很多平台亲自做资产的属于极少数的，大多数平台都是直接对接第三方”张国华如是说，“今年多宝库光拒绝的业务就有1.5亿。在当今互联网追求速度的背景下，多宝库始终坚持稳健发展。在金融领域，慢就是快，拼的是谁能走的更远，而不是更快。
 
成立专项工作小组，积极拥抱监管
随着监管政策相对明朗，多宝库也针对监管做出了积极响应。从去年政策出来，多宝库就成立专项工作小组，实质性的工作已经启动，上半年所有的工作都事围绕备案来做。
 
其实早在政策未出来之前，张国华及其团队就一直在做准备“但之前政策一直不明朗，并且每个地方政策也不尽相同，所以我们一直在观望。对外没有做此方面的披露也是想有确定结果之后在去说”。
 
不过张国华也表示，备案会成为行业分化的第一道分水岭，监管之后，资金肯定会集中到率先通过监管的几家，大规模资金的流入就更考验资产端的优势。在拓展优质资产、降低风控成本等方面，平台将持续面临压力。多宝库坚持以资产端为核心的驱动，会更具备优势。